Paridad Put-Call

Paridad Put-Call La relación de paridad put-call es uno de los principios básicos para la valoración de opciones financieras. El resultado de comprar una opción call y vender una opción put , ambas con el mismo precio de ejercicio, es el mismo de comprar una acción al precio X. El flujo que se recibe es siempre S-X, o precio actual de la acción menos el precio al que la compramos. La relación de paridad put-call está representada por la siguiente ecuación: S-X=C-P. Donde: S: precio de compra de la acción X: precio de ejercicio de la opción C: precio de una call P: precio de una put Lo cual permite deducir que: Si la opción está in the money , es decir S>X, el precio de la opción call será mayor al de la opción put: C>P; Si la opción está out of the money , S<X, el precio de la opción call será menor al de la opción put: C<P; Si la opción está at the money, S=X, el precio de la opción call es igual al de la opción put: C=P Si además se cons...